Hvordan Kan Du Beregne Arbeidskapital?

arbeidskapital vurderer en bedrifts evne til å betale sin gjeld med sin omløpsmidler, noe som gir oss en indikasjon på emnet er kortsiktige finansielle helse, evne til å fjerne sin gjeld i løpet av et år, og operasjonell effektivitet.

arbeidskapital representerer forskjellen mellom et selskaps omløpsmidler og kortsiktig gjeld., Utfordringen her er å finne riktig kategori for stort utvalg av eiendeler og forpliktelser på en bedrifts balanse og tyde den generelle helsen til et selskap i møte sine kortsiktige forpliktelser.

Komponenter av arbeidskapital

Omløpsmidler

Dette er hva selskapet eier i dag—både materielle og immaterielle—at det kan enkelt gjøres om til kontanter innen ett år eller en konjunktursyklus, avhengig av hva som er mindre., Åpenbare eksempler på omløpsmidler inkludere kontroll og sparekontoer; likvide omsettelige verdipapirer som aksjer, obligasjoner, fond og exchange-traded funds (Etf); pengemarkedet kontoer; kontanter og kontantekvivalenter, kundefordringer, inventory, og andre kortere sikt forskuddsbetalte kostnader.

Andre eksempler er omløpsmidler av avviklet virksomhet og renter betales., Husk omløpsmidler er ressurser som kan konverteres til kontanter ganske raskt, og som derfor ikke ta lang tid, eller illikvide investeringer som enkelte hedgefond, eiendom, eller samleobjekter.

Kortsiktig Gjeld

På en lignende måte, kortsiktig gjeld all gjeld og utgifter selskapet forventer å betale i løpet av et år eller en konjunktursyklus, avhengig av hva som er mindre., Dette omfatter vanligvis de normale kostnadene ved å drive virksomhet som for eksempel husleie, verktøy, materialer og forsyninger; renter eller hovedstol betalinger på gjeld; leverandørgjeld; påløpte forpliktelser; og opptjente inntekter skatter og avgifter.

avsatt Utbytte, hovedstaden leieavtaler forfaller innen et år, og langsiktig gjeld, og som nå kommer på grunn også falle inn under denne kategorien.,

Hvordan å Beregne arbeidskapital

arbeidskapital er beregnet ved hjelp av de nåværende forhold, som er omløpsmidler delt på kortsiktig gjeld. Et forhold over 1 betyr omløpsmidler overstige gjeld, og, generelt, jo høyere ratio, jo bedre.

arbeidskapital Eksempel: Coca-Cola

For regnskapsåret som avsluttes 31. desember 2017, The Coca-Cola Company (KO) hadde omløpsmidler er verdsatt til $36.54 milliarder kroner., De som er inkludert i kontanter og kontantekvivalenter kortsiktige investeringer markedsbaserte verdipapirer, kundefordringer, varelager, forskuddsbetalte kostnader, og eiendeler holdt for salg.

Coca-Cola også registrert kortsiktig gjeld for regnskapsåret som avsluttes i desember 2017 tilsvarer $27.19 milliarder kroner. Selskapets gjeld besto av leverandørgjeld, påløpte kostnader, lån og notater skatt, kortsiktig løpetid på langsiktig gjeld, påløpte inntekter skatter og avgifter, og gjeld holdt for salg.

Basert på informasjonen ovenfor, Coca-Cola ‘ s nåværende forholdet er 1.,34:

$36.54 milliarder kroner ÷ $27.19 milliarder kroner = 1.34

Gjør arbeidskapital Endring?

Mens du arbeider kapital fond ikke utløper, arbeidskapital figur gjør endres over tid. Det er fordi selskapets gjeld og eiendeler er basert på et rullerende 12-måneders periode.

nøyaktig arbeidskapital figur kan endre seg hver dag, avhengig av arten av selskapets gjeld., Hva var en gang en langsiktig forpliktelse, for eksempel en 10-års lån, blir en kortsiktig forpliktelse i det niende året når tilbakebetaling fristen er mindre enn et år borte. Tilsvarende, det som en gang var en langsiktig eiendel, for eksempel fast eiendom eller utstyr, blir plutselig til en aktuell ressurs når en kjøper er stilt opp.

arbeidskapital omløpsmidler kan ikke avskrives på den måten langsiktige, varige driftsmidler er. Enkelte driftsmidler, som for eksempel varelager og kundefordringer, kan miste verdi eller selv være skrevet av noen ganger, men hvor det er registrert følger ikke med avskrivninger regler., Arbeidskapital omløpsmidler kan bare skal kostnadsføres umiddelbart som en-gang kostnader for å matche de inntektene de bidra til å skape i perioden.

Mens det ikke kan miste sin verdi til avskrivninger over tid, arbeidskapital kan bli devaluert når noen eiendeler må være merket på markedet. Det skjer når en eiendel er prisen er nedenfor den opprinnelige kostnaden, og andre er ikke salvageable. To vanlige eksempler innebære varelager og kundefordringer.

– >

Beholdning-foreldelse kan være et reelt problem i drift., Når det skjer, er markedet for beholdningen har priset lavere enn det varelageret er første kjøpet verdi som er tatt opp i regnskaps-bøker. For å gjenspeile gjeldende markedsforhold og bruke det laveste av anskaffelseskost og markedet metode, et selskap som markerer inventar ned, noe som resulterer i et tap av verdi i arbeidskapital.

i Mellomtiden, noen kundefordringer kan bli tapt på enkelte punkt og være helt avskrevet, noe som representerer en annen tap av verdi i arbeidskapital., Som sådan tap på omløpsmidler redusere arbeidskapitalen under ønsket nivå, kan det ta lengre sikt midler eller midler til å fylle den aktuelle eiendelen underskudd, som er en kostbar måte å finansiere ytterligere arbeidskapital.

Hva arbeidskapital Betyr

En sunn virksomhet vil ha god kapasitet til å nedbetale sin gjeld med omløpsmidler., En ratio på over 1 betyr at et selskaps eiendeler kan konverteres til kontanter i et raskere tempo. Jo høyere ratio, jo mer sannsynlig er et selskap som kan hedre sin kortsiktige gjeld og gjeld og forpliktelser.

En høyere ratio betyr også at selskapet kan enkelt finansiere sin dag-til-dag virksomhet. Mer arbeidskapital et selskap har, jo mindre er det sannsynlig at du har til å ta på seg gjeld for å finansiere veksten av virksomheten.,

Et selskap med et forhold av mindre enn 1 er ansett som risikofylt av investorer og kreditorer siden det viser at selskapet ikke kan være i stand til å dekke sin gjeld dersom det er nødvendig. En likviditetsgrad på mindre enn 1 er kjent som negativ arbeidskapital.

Vi kan se i tabellen nedenfor som Coca-Cola ‘ s working capital, som vist ved den nåværende forhold, har økt jevnt de siste årene.,

Spesielle Hensyn

En strengere forholdet er rask ratio, som måler andelen av kortsiktig likviditet i forhold til kortsiktig gjeld. Forskjellen mellom denne og den aktuelle forholdet er i telleren, der eiendelen side omfatter kontanter, omsettelige verdipapirer og fordringer., Quick ratio utelukker inventar, som kan være mer vanskelig å slå inn penger på kort sikt.

– >